DNP : Báo cáo cập nhật - Động lực tăng trưởng mới từ ngành nước

Nguồn: VDS
Loại báo cáo: Phân tích Doanh nghiệp
Ngày phát hành: 09/07/2015
Số lần tải về: 316
“CTCP Nhựa Đồng Nai là doanh nghiệp có quy mô nhỏ hoạt động chính trong hai lĩnh vực sản xuất là: (1) ống nhựa xây dựng cho các dự án cấp thoát nước và xử lý nước thải; (2) bao bì sản xuất theo phương thức gia công cho thị trường châu Âu. Trong các năm gần đây, KQKD của DNP có sự tăng trưởng tích cực với tốc độ tăng trưởng kép (CAGR) doanh thu và LNST lần lượt đạt 18,7% và 18,8%. Đầu năm 2015, DNP đã nâng tỷ lệ sở hữu tại CTCP Bình Hiệp lên 51,63% và có thể hợp nhất BCTC của đơn vị này từ quý 2/2015. Dù là một công ty cấp nước nhỏ, CTCP Bình Hiệp có khả năng sinh lời tốt với triển vọng tăng trưởng lợi nhuận tích cực trong các năm tới. DNP cũng có kế hoạch đầu tư thêm vào ngành nước để gia tăng lợi nhuận từ hoạt động này đồng thời thâm nhập sâu vào thị trường ống nhựa dự án. Sau khi chia cổ phiếu thưởng (16% cổ phiếu), DNP sẽ phát hành thêm 5.635.000 cp cho đối tác chiến lược trong năm nay. Số tiền thu được sẽ cho phép Công ty tiếp tục đầu tư vào ngành nước cũng như mở rộng sản xuất và giảm chi phí lãi vay từ năm 2016. Chúng tôi cho rằng mức giá hợp lý đối với cổ phiếu DNP là 21.900 đồng/cp, cao hơn 34,4% so với giá đóng cửa ngày 09/07/2015 . Ở mức giá hiện tại, chúng tôi khuyến nghị MUA cổ phiếu này trong DÀI HẠN. Tuy nhiên, cơ cấu cổ đông khá cô đặc nên thanh khoản cũng là một vấn đề đáng lưu ý với cổ phiếu DNP.”

Báo cáo mới nhất

Khuyến cáo: Các báo cáo phân tích được Vietstock phân tích hoặc thu thập từ những nguồn tin cậy. Tuy nhiên tất cả các quan điểm, luận điểm, khuyến nghị mua/bán trong báo cáo chỉ mang tính tham khảo. Vietstock không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ khoản thua lỗ từ đầu tư nào do sử dụng các báo cáo phân tích này.

Tìm kiếm

Vietstock: Nghiên cứu - Phân tích
Vĩ mô - Chiến lược thị trường
Phân tích Ngành
Phân tích Doanh nghiệp
Tài liệu tham khảo
Doanh nghiệp giới thiệu
26/04/2024Chứng khoán Tuần 22-26/04/2024: Kỳ vọng dòng tiền quay trở lại
26/04/2024Nhịp đập Thị trường 26/04: Lực cầu xuất hiện cuối phiên, VN-Index bảo toàn sắc xanh
26/04/2024Phân tích kỹ thuật phiên chiều 26/04: Tín hiệu tốt xấu đan xen
25/04/2024Thị trường chứng quyền 26/04/2024: Tâm lý nhà đầu tư thiếu ổn định
25/04/2024Chứng khoán phái sinh ngày 26/04/2024: Hiện tượng phân hóa đang diễn ra
25/04/2024Vietstock Daily 26/04/2024: Tâm lý thận trọng bao trùm
25/04/2024Nhịp đập Thị trường 25/04: Khối ngoại mua ròng mạnh nhất MWG, nhóm ngân hàng gây thất vọng
25/04/2024Phân tích kỹ thuật phiên chiều 25/04: Thị trường diễn biến phân hóa
25/04/2024Ngày 25/04/2024: 10 cổ phiếu nóng dưới góc nhìn PTKT của Vietstock
24/04/2024Thị trường chứng quyền 25/04/2024: Tình hình đang chuyển biến tích cực
* Vietstock tổng hợp thông tin từ các nguồn đáng tin cậy vào thời điểm công bố cho mục đích cung cấp thông tin tham khảo. Vietstock không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ kết quả nào từ việc sử dụng các thông tin này.