STK: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 39,050 đồng/cổ phiếu

Nguồn: PHS
Loại báo cáo: Phân tích Doanh nghiệp
Ngày phát hành: 07/08/2023
Số lần tải về: 238
Xuất khẩu xơ sợi của Việt Nam đã bắt đầu có diễn biến tích cực hơn trong Q2/2023 khi sản lượng xuất khẩu xơ sợi tăng 31.8% QoQ đạt 458 nghìn tấn. Tuy nhiên, với kết quả kinh doanh vào Q1/2023 thấp do nhu cầu tiêu thụ yếu, chúng tôi dự phóng thận trọng doanh thu thuần của STK năm 2023F đạt 1,590 tỷ đồng (-24.8% YoY). PHS ước tính biên lợi nhuận gộp năm 2023F sẽ giảm xuống mức 15.2% do (1) công ty giảm giá bán để đẩy hàng tồn kho, (2) kỳ vọng xu hướng giảm nhẹ của giá PET chip. Qua đó, LNST năm 2023F đạt 152 tỷ đồng (-37.4% YoY). Bằng phương pháp định giá DCF và EV/EBITDA, PHS ước tính mức giá hợp lý dành cho cổ phiếu STK là 39,050 đồng/cổ phiếu. Do đó đưa ra khuyến nghị Mua cho STK với upside so với giá hiện tại là 28%.

Báo cáo mới nhất

Khuyến cáo: Các báo cáo phân tích được Vietstock phân tích hoặc thu thập từ những nguồn tin cậy. Tuy nhiên tất cả các quan điểm, luận điểm, khuyến nghị mua/bán trong báo cáo chỉ mang tính tham khảo. Vietstock không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ khoản thua lỗ từ đầu tư nào do sử dụng các báo cáo phân tích này.

Tìm kiếm

Vietstock: Nghiên cứu - Phân tích
Vĩ mô - Chiến lược thị trường
Phân tích Ngành
Phân tích Doanh nghiệp
Tài liệu tham khảo
Doanh nghiệp giới thiệu
08/05/2024Thị trường chứng quyền 09/05/2024: Triển vọng dần kém sắc
08/05/2024Chứng khoán phái sinh ngày 09/05/2024: Khối lượng giao dịch được cải thiện
08/05/2024Vietstock Daily 09/05/2024: Tâm lý lạc quan quay trở lại
08/05/2024Nhịp đập Thị trường 08/05: VN-Index diễn biến giằng co kéo dài
08/05/2024Phân tích kỹ thuật phiên chiều 08/05: Thị trường diễn biến phân hóa 
08/05/2024PC1 - Vượt qua khó khăn, tăng trưởng mạnh trong năm 2024
08/05/2024Ngày 09/05/2024: 10 cổ phiếu nóng dưới góc nhìn PTKT của Vietstock
07/05/2024Thị trường chứng quyền 08/05/2024: Khối ngoại bán ròng hơn 2.9 triệu CW
07/05/2024Chứng khoán phái sinh ngày 08/05/2024: Phe Long tiếp tục dẫn dắt thị trường
07/05/2024Vietstock Daily 08/05/2024: Tiếp tục tăng trong thận trọng
* Vietstock tổng hợp thông tin từ các nguồn đáng tin cậy vào thời điểm công bố cho mục đích cung cấp thông tin tham khảo. Vietstock không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ kết quả nào từ việc sử dụng các thông tin này.