Report type: Phân tích Doanh nghiệp
Publish date: 07/21/2020
Download count: 766
Chúng tôi bắt đầu có đánh giá lạc quan hơn đối với DXG kể từ khi dự án Gem Sky World bắt đầu triển khai và kinh doanh vào cuối quý 2.2020. Tuần qua, với kết quả bán hàng đạt 70% do số lượng sản phẩm chào bán quy mô lớn, là thông tin tích cực cho tình hình tài chính và triển vọng lợi nhuận trong 2H.2020 và 2021. Chúng tôi kỳ vọng từ đây đến hết năm 2020 tiến độ bán hàng ở Gem Sky World sẽ gia tăng lên cùng với sự hoàn thiện của hạ tầng, tiện ích nội khu. Theo đó, dự án sẽ tiêu thụ được khoảng 50-60% tổng số sản phẩm. Với kết quả kinh doanh H1.2020, thông tin thoái vốn tại LDG, là thông tin chưa tích cực trong ngắn hạn có thể ảnh hưởng tới biến động giá của DXG. Tuy nhiên, với dự báo về KQKD H2.2020, cũng như tiềm năng quỹ đất giá hợp lý của DXG, BVSC cho rằng cơ hội tốt để tích lũy cổ phiếu DXG ở vùng giá hấp dẫn đang hiện hữu nên khuyến nghị OUTPERFORM với cổ phiếu DXG. Giá mục tiêu là 16.900 đồng/cp với thời gian nắm giữ 6 tháng. Nhà đầu tư xem xét tích lũy vùng giá 9.000 – 10.000 đồng/cp, tương đương với PB2020 là 0,6-0,65x.
