Báo cáo cập nhật HPG - MUA

Nguồn: BSI
Loại báo cáo: Phân tích Doanh nghiệp
Ngày phát hành: 29/05/2020
Số lần tải về: 976

Chúng tôi khuyến nghị MUA cổ phiếu HPG với giá mục tiêu năm 2021 là 36,730 đồng dựa trên phương pháp định giá so sánh (PE và EV/EBITDA với tỷ trọng 50-50). Vị thế dẫn đầu của Hòa Phát sẽ được củng cố mạnh mẽ trong năm 2021. Năm 2021, HPG cũng sẽ được hưởng lợi từ (1) sự hồi phục của hoạt động xây dựng và đầu tư, (2) việc đưa vào vận hành đồng bộ cả hai giai đoạn của KLH Hòa Phát Dung Quất với sản phẩm phôi HRC sẽ khép kín chuỗi sản xuất và phát huy lợi thế về quy mô. Kỳ vọng tăng trưởng cao về lợi nhuận (+25% yoy) cùng với việc đánh giá lại vị thế của DN khiến cho mặt bằng định giá của HPG về mức hấp dẫn.

Báo cáo mới nhất

Khuyến cáo: Các báo cáo phân tích được Vietstock phân tích hoặc thu thập từ những nguồn tin cậy. Tuy nhiên tất cả các quan điểm, luận điểm, khuyến nghị mua/bán trong báo cáo chỉ mang tính tham khảo. Vietstock không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ khoản thua lỗ từ đầu tư nào do sử dụng các báo cáo phân tích này.

Tìm kiếm

Vietstock: Nghiên cứu - Phân tích
Vĩ mô - Chiến lược thị trường
Phân tích Ngành
Phân tích Doanh nghiệp
Tài liệu tham khảo
Doanh nghiệp giới thiệu
12/07/2020Thị trường chứng quyền Tuần 13-17/07/2020: Sắc đỏ tiếp tục bao trùm
12/07/2020Vietstock Weekly 13-17/07/2020: Rising Window ngày 09/07 là hỗ trợ quan trọng
12/07/2020Phân tích kỹ thuật chứng khoán Việt Nam: Tuần 13-17/07/2020
11/07/2020Chứng khoán phái sinh Tuần 13-17/07/2020: Basis mở rộng, khối ngoại tiếp tục bán ròng
10/07/2020Chứng khoán Tuần 06-10/07/2020: Thanh khoản tiếp tục sụt giảm
10/07/2020Nhịp đập Thị trường 10/07: Kết tuần trong sắc đỏ
10/07/2020Phân tích kỹ thuật phiên chiều 10/07: Gravestone Doji xuất hiện
09/07/2020Thị trường chứng quyền 10/07/2020: Sắc xanh chiếm lại được ưu thế
09/07/2020Chứng khoán phái sinh 10/07/2020: VN30-Index vượt lên trên đỉnh cũ
09/07/2020Vietstock Daily 10/07: Tiếp tục tích cực